전체 글90 신용대출 폭증의 진짜 이유 (마이너스통장, 추격매수, 심리) 5월 한 달 사이 국내 5대 은행의 개인 신용대출 잔액이 2조 6,500억 원 넘게 늘었습니다. 그중 마이너스통장 잔액만 2조 1,400억 원 증가로, 5년 1개월 만에 가장 큰 폭이었습니다. 이 숫자를 처음 접했을 때 저는 솔직히 "아, 또 시작이구나" 싶었습니다. 통계가 아니라 사람들의 심리가 보였기 때문입니다.마이너스통장이 폭증한 진짜 이유주택담보대출 잔액이 같은 기간 250억 원 늘어나는 데 그쳤다는 점이 핵심입니다. 전체 가계대출이 2조 9,000억 원 증가했는데 주담대는 거의 그대로였다는 뜻입니다. 주택담보대출(주담대)이란 부동산을 담보로 은행에서 빌리는 대출로, 가계대출에서 가장 큰 비중을 차지하는 항목입니다. 통상적으로 가계대출이 늘면 주담대가 함께 증가하는 것이 일반적인 패턴인데, 이번에.. 2026. 6. 1. 현대차 로봇주 (피지컬 AI, 밸류체인, 투자전망) 현대차가 자동차 회사라고 생각하신다면, 지금 주가 움직임이 이해가 안 가실 겁니다. 저도 솔직히 처음에는 "또 로봇 테마 아니야?"라고 넘겼습니다. 그런데 자세히 들여다볼수록 이번에는 결이 다르다는 느낌을 지울 수 없었습니다. 현대차 그룹이 만들고 있는 구조는 단순 테마가 아니라, 피지컬 AI 시대의 실제 인프라에 가깝습니다.로봇 테마가 반복되는 이유, 이번엔 다른 이유로봇주는 몇 년 전부터 반복적으로 테마로 소비됐습니다. CES에서 멋진 영상이 나오면 며칠 급등하고, 다시 조용히 빠지는 패턴을 저도 수차례 목격했습니다. 그래서 이번에 현대차 그룹 로봇 이야기가 나왔을 때도 일단 경계부터 했습니다.그런데 이번에 다른 점이 하나 있었습니다. 바로 피지컬 AI(Physical AI)라는 개념입니다. 여기서 .. 2026. 6. 1. LG전자 반도체 장비 (팩트 분석, 투자 시각) LG전자 생산기술원이 약 140억 원 규모의 HBM용 하이브리드 본더 개발 국책과제에 착수했습니다. 냉장고와 세탁기 만드는 회사가 반도체 장비를요? 솔직히 처음 이 소식을 접했을 때 저도 그 반응이었습니다. 그런데 내용을 파고들수록 이건 단순한 사업 다각화가 아니라는 생각이 들었습니다.LG가 노리는 진짜 시장: 하이브리드 본딩과 유리 기판HBM 장비 시장에서 TC 본더(Thermal Compression Bonder) 점유율 71%를 쥐고 있는 한미반도체의 영업이익률은 50%에 육박합니다. TC 본더란 D램 칩을 수직으로 쌓을 때 층과 층 사이를 미세한 돌기(범프)로 연결하는 장비입니다. 반면 LG전자의 기존 가전 사업 영업이익률은 잘 나와야 5~8% 수준입니다. 수천만 대를 팔아도 100원에 5원 남기.. 2026. 5. 31. AI 투자 흐름 (엣지 컴퓨팅, 온프레미스, 피지컬AI) 엔비디아가 실적을 발표한 직후 애프터마켓에서 주가가 30% 가까이 튀어올랐습니다. 솔직히 저도 그 숫자를 보고 잠깐 멍했습니다. 5월에 팔라는 오랜 격언이 또 한 번 틀렸고, AI 랠리는 여전히 현재 진행형입니다. 근데 제가 요즘 더 흥미롭게 보는 건 주가 자체보다 AI가 움직이는 방향입니다.클라우드 밖으로 나오는 AI챗GPT가 처음 나왔을 때 저는 "검색이 좀 편해지겠네" 정도로 생각했습니다. 그게 불과 2~3년 전 이야기입니다. 그런데 지금은 문서 작성, 코딩, 이미지 생성, 영상 기획까지 거의 모든 직업군에서 AI를 쓰고 있습니다. 변화 속도가 제가 예상했던 것보다 훨씬 빨랐습니다.지금까지 AI는 전부 하이퍼스케일러(hyperscaler)들의 데이터 센터에서 돌아갔습니다. 하이퍼스케일러란 마이크로소.. 2026. 5. 30. 스페이스X 상장 (지배구조, 스타링크, IPO 전망) 로켓 회사에 투자하는 건데, 정작 돈은 위성 통신에서 번다면 어떻게 봐야 할까요? 스페이스X IPO 신청서를 뜯어보고 저도 잠깐 멈칫했습니다. 티커 SPCX, 공모가 확정 6월 11일, 기업 가치 약 1조 7,500억 달러. 숫자만 봐도 이건 단순한 상장 뉴스가 아닙니다.감정 싸움에서 자본 싸움으로, 지배구조 충돌의 민낯스페이스X 이야기를 제대로 하려면 오픈AI와 일론 머스크의 관계부터 짚고 넘어가야 합니다. 많은 분들이 이걸 단순한 인물 갈등으로 보시는데, 저는 좀 다르게 읽었습니다. 표면은 '비영리 약속을 어겼다'는 법적 분쟁이지만, 속을 보면 결국 자본 조달 경쟁입니다.오픈AI와 일론 머스크의 초기 합의는 비영리 운영이었습니다. 그런데 오픈AI가 영리 법인 전환과 상장을 추진하면서 균열이 생겼습니다.. 2026. 5. 29. 스페이스X 상장 (밸류에이션, 유동성, 반도체) 주변에서 "스페이스X 상장하면 어떻게 해야 해?"라는 말이 나오기 시작할 때, 솔직히 저도 처음엔 그냥 흘려들었습니다. 그런데 S-1 공시 이야기가 나오고 기업가치 2조 달러 숫자가 붙기 시작하면서 분위기가 완전히 달라졌습니다. 일반적으로 IPO는 그냥 한 기업의 자금 조달 이벤트라고 알려져 있지만, 이번만큼은 시장 전체의 자금 흐름까지 바꿀 수 있다는 이야기가 나옵니다. 그 이유를 직접 따져봤습니다.왜 지금 상장인가, 밸류에이션이 말해주는 것일론 머스크는 오랫동안 스페이스X를 상장하지 않겠다고 공언해왔습니다. 상장하면 단기 실적 압박에 시달리게 되고, 우주 산업처럼 장기 비전이 필요한 분야에서는 주주들의 요구가 오히려 방해가 된다는 이유였습니다. 제가 직접 관련 흐름을 챙겨봤는데, 이번에 입장이 바뀐 .. 2026. 5. 28. 이전 1 2 3 4 5 6 7 8 ··· 15 다음
